• TRAD/X

TRAD/X Торговая система для товарных рынков

Торговая система для товарных рынков TRAD/X представляет собой программную платформу для реализации полнофункциональных торговых систем для товарно-сырьевых бирж.

Система TRAD/X имеет современную компонентную сервисно-ориентированную архитектуру, обеспечивает высокую производительность и гибкую функциональность, может использоваться совместно с другими продуктами компании СМА, предназначенными для автоматизации инфраструктуры финансовых рынков (депозитарной, клиринговой, платежной системами) или может быть интегрирована с существующими системами.

Биржевая торговля – требование времени (Business Challenges)

Уровень развития биржевой торговли является одним из ключевых показателей состояния рыночной экономики в любой стране мира. В условиях глобальной экономической интеграции задачи и проблемы товарных и фондовых рынков в различных регионах мира имеют много общего и в то же время обладают своей спецификой, связанной с особенностями местного законодательства, потребностями существующих отраслей промышленности и сельского хозяйства, состоянием технологической инфраструктуры и местными традициями ведения бизнеса.

Создание современной биржевой инфраструктуры на основе электронной торговой системы как правило происходит постепенно через последовательное увеличение ассортимента биржевых товаров и видов контрактов от спот-торговли контрактами на поставку реальных товаров к торговле фьючерсными контрактами и другими видами производных финансовых инструментов.

Решения СМА в области биржевых торговых систем учитывают современные тенденции и открывают широкие возможности для создания перспективной инфраструктуры для организации электронных торгов биржевыми товарами и заключения внебиржевых (переговорных) сделок с возможностями масштабирования систем по мере роста потребностей рынка и интеграции в региональные и мировые финансовые структуры.

Основные возможности (Functional highlights)

Стандартный пакет функций системы TRAD/X включает:

  • Механизм автоматического сопоставления заявок и заключения сделок с реальным товаром:
    • простые анонимные сделки
    • адресные сделки
    • частичное удовлетворение заявок
    • сделки исполнить-или-отменить (частично или полностью) и т.п.
  • Интерфейс взаимодействия с клиринговой системой в режиме реального времени
  • Интерфейс для импорта данных для раскрытия информации, в т.ч. в сети Интернет
  • Рабочее место участника торгов
  • Рабочее место администратора системы
  • Рабочее место наблюдателя торгов
Кроме этого предусмотрены функции проведения торгов по фьючерсным контрактам.

Принципы организации торгов

  • Возможность работы с любым набором инструментов, т.е. со стандартными контрактами для различных биржевых товаров (нефть, дизельное топливо, другие нефтепродукты, строительные материалы и т.д.).
  • Предварительное резервирование финансовых и товарных ресурсов перед началом торгов и проверка обеспеченности заявок в режиме реального времени через клиринговую систему.
  • Различные механизмы ввода заявок:
    • удаленно через рабочее место участника торгов;
    • через рабочее место участника торгов в торговом зале;
    • через рабочее место сотрудника торговой системы на основании факсов, почты и т.п.
  • Передача информации в клиринговую систему о заключенных сделках в режиме реального времени.
  • Автоматическое формирование отчетов для участников торгов, регуляторов рынка, раскрытия информации.
  • Автоматическое формирование пакета документов для юридического оформления сделок.

Взаимодействие с системой безопасности

  • В системе реализован полнофункциональный интерфейс для подключения системы обеспечения безопасности, сертифицированной для использования в стране организатора торговли.
  • Система умеет взаимодействовать с коммерческими системами безопасности, используемыми в международных платежных системах (RSA, Entrust, и др.)
  • В ходе реализации предыдущих проектов накоплен успешный опыт встраивания сертифицированных национальных средств и систем безопасности силами местных уполномоченных организаций.

Главные преимущества решения (Key benefits)

  • Система TRAD/X представляет собой решение, готовое к внедрению и эксплуатации
  • Описание бизнес-логики обработки заявок и других электронных документов и сообщений в графическом виде на языке UML:
    • обеспечивает функциональную гибкость
    • облегчает настройку системы на особенности организации торгов
    • позволяет модифицировать логику работы системы в соответствии с потребностями рынка и изменениями нормативных требований
    • обеспечивает соответствие требованиям Заказчика
    • облегчает понимание системы
  • Система построена на шине интеграции PIE®, которая:
    • решает задачу информационного взаимодействия с другими системами посредством электронных сообщений
    • Предоставляет набор возможностей для взаимодействия с системами на стороне участников
    • Позволяет строить интегрированные гибридные решения

Отраслевые стандарты и рекомендации

Система TRAD/X основана на использовании отраслевых стандартах и рекомендациях международных организаций:
  • IOSCO, BIS and World Bank recommendations and principles
  • SWIFT, SWIFTNet Standards
  • ISO15022, ISO20022, UNIFI-ready
  • XML
  • UML
  • UNIX and Microsoft Windows Standards

Распределенная многоуровневая архитектура торговой системы

  • Многоуровневая структура обеспечивает надежность и высокую производительность
  • Разделение функций между уровнями позволяет избежать узких мест
  • Модульное решение дает возможность:
    • распределить функциональность по компонентам
    • повторного использования
    • легкого расширения
  • Подход, ориентированный на результат:
    • «бесшовная» сквозная обработка (STP – Straight Trough Processing);
    • изменение логики обработки без программирования.
  • Мониторинг целостности системы на каждом уровне.